بحلول نهاية الستينات، كانت فيات تحقق مبيعات جيدة في أوروبا، وحاولت الحفاظ على زخمها بإطلاق سيارات جديدة. في حين أن طراز 124 كان بشكل أو بآخر إعادة تطوير لطراز 1300، كان طراز 127 سيارة جديدة تمامًا.
كان صانع السيارات الإيطالي قد لاحظ بالفعل اهتمام العملاء بالسيارات الهاتشباك، مثل رينو 16 أو بي إم دبليو 1600. كما أنه كان يعلم أنه بحاجة لاستبدال طراز 850 القديم، ولذلك أعد طراز 127. إنها هاتشباك صغيرة بمحرك أمامي ودفع أمامي، وكان مفهومها أفضل بكثير من سابقتها. لم يرغب العملاء في الأشكال المستديرة لطرازات 850 أو 600. وقد أكد ارتفاع مبيعات طراز 124 الأكثر صلابة ذلك. وهكذا، صمم صانع السيارات الإيطالي طراز 127 بأسطح أكثر استواءً وزوايا أكثر، بالإضافة إلى مصابيح أمامية مربعة. في هذه الأثناء، في الولايات المتحدة، كان صانعو السيارات لا يزالون مجبرين على تصميم سيارات بمصابيح أمامية مستديرة. ولكن بما أن ذلك لم ينطبق على طراز 127، ولم تُشحن السيارة عبر الأطلسي، كان بإمكان فيات تصميمها كما يشاء. خلف حجرة المحرك القصيرة، مكنت الزجاجة الأمامية المنحنية والمائلة الطريق لزجاجة زجاجية صغيرة تحمي المقصورة من العناصر الخارجية. في الخلف، كان الصندوق الخلفي المائل هو جوهر تصميم الهاتشباك، مع فتحة واسعة وطويلة تترك اللوحة الخلفية في مكانها. صحيح أن التحميل والتفريغ كانا صعبين، لكن العملاء أحبباها، خاصةً أن المقاعد الخلفية كانت قابلة للطي بشكل مسطح. يمكن للمقصورة استيعاب ما يصل إلى أربعة ركاب، مع راحة محسنة مقارنةً بطراز 850 الضيق. من الواضح، بما أنها كانت سيارة للسوق الجماعي، كانت متاحة بناقل حركة يدوي بأربع سرعات فقط. وبفضل محركها الصغير سعة 0.9 لتر، تمكنت السيارة من تحقيق كفاءة استهلاك وقود متميزة في تلك الأوقات.
محركات البنزين